Un call est une option donnant à son acheteur le droit, mais non l'obligation, d'acheter l'actif sous-jacent au prix d'exercice convenu, moyennant le paiement d'une prime, pendant une période donnée ou à la date d'échéance.

Un call oblige son vendeur à vendre l'actif sous-jacent au prix d'exercice si l'option est exercée.
L'acheteur de call peut obliger le vendeur de call à lui livrer l'actif sous-jacent s'il exerce son option.

Le cap est un instrument de gestion du risque de taux à la hausse de type optionnel.

Il représente, pour celui qui l'achète, le droit d'emprunter à un taux d'intérêt qualifié de plafond et préalablement fixé, un certain montant, sur un certain nombre de périodes, moyennant le paiement d'une prime.

Le cap peut notamment être retenu par un emprunteur à taux variable qui souhaite se garantir le coût maximum de son emprunt.

Le cap de taux est une technique qui peut être mise en place pour fixer une évolution maximum à la hausse d'un taux d'intérêt. Il s'applique principalement à un crédit ou à un emprunt obligataire.

Les modalités précises de ce plafonnement de taux, notamment son niveau et sa durée, sont indiquées dans le contrat qui lie l'emprunteur (ou émetteur) avec le prêteur.

Le cash pooling correspond à la centralisation automatique de trésorerie d'une entreprise. Le cash pooling consiste à remonter les soldes des comptes bancaires des filiales d'un groupe vers le compte centralisateur de la maison mère.

De cette façon, la direction financière d'un groupe peut connaitre précisément l'état de la trésorerie des filiales et prendre les décisions de gestion adéquates (financements ou placements).

Les trois formes de cash pooling les plus régulièrement rencontrées sont la centralisation manuelle par virements bancaires (cash pooling manuel), la remontée automatique des soldes (zero balance account), la remontée virtuelle des soldes (cash pooling notionnel).

Le collar est un instrument de gestion du risque de taux de type optionnel, combinaison d’un cap et d’un floor.

Il représente pour celui qui l’achète, l’assurance de pouvoir emprunter ou prêter, dans une fourchette de taux comprise entre deux limites préalablement fixées, un certain montant, pour une période donnée, moyennant le paiement d’une prime allégée ou nulle.